Разлика између узајамног фонда и ЕТФ-а
Share
Од различитих начина улагања, узајамни фондови се сматрају најсигурнијим обликом улагања. Ин Заједничка средства, многи појединачни инвеститори са заједничким финансијским циљевима обједињавају свој новац, а компанија за управљање имовином улаже укупни фонд у хартије од вредности, на тржишту капитала и новца. С друге стране, Размењени фонд или ЕТФ слично је улагању узајамног фонда, али се њима тргује на берзи.
Фонд којим се тргује разменом хибридног средства за инвестирање који обједињује карактеристике индексног фонда и узајамног фонда. Овде учесници играју улогу маркет произвођача.
Када је неко спреман да уложи у различите инвестиционе шеме, мора да зна да ће та схема дати добар принос по ниској цени и у кратком временском периоду. За ово је потребно разумети разлику између узајамних фондова и ЕТФ-а.
Садржај: Узајамни фонд против ЕТФ
- Упоредни графикон
- Дефиниција
- Кључне разлике
- Закључак
Упоредни графикон
| Основе за поређење | Инвестициони фонд | ЕТФ |
|---|---|---|
| Значење | Професионално управљано средство улагања, где се прикупљају и тргују ресурси више инвеститора, познат је под називом Узајамни фонд. | ЕТФ је инвестициона шема која прати индекс, а котирају се и тргују на берзи. |
| Транспарентност | Тромјесечно објављивање удјела. | Свакодневно објављивање удела. |
| Фрацтионал Схарес | да | Не |
| Трошак | Просечни омјер трошкова је висок. | Просечни омјер трошкова је мањи. |
| Менаџмент | Активно | Пасиван |
| Трговање | До / из куће фонда. | До / од другог инвеститора на тржишту. |
| Трансакциона цена | НАВ | Наведена цена |
| Трговачки рачун | Није обавезно | Потребно за трансакцију. |
| Посредовање | Не плаћа се, јер се средства директно купују. | Треба да буде плаћен. |
| Порез | Висок порез на капитални добитак убире се због учесталог трговања. | Убире се релативно низак порез. |
Дефиниција узајамног фонда
Узајамни фонд, како му само име каже, је врста инвестиционог фонда који је скуп средстава прикупљених од неколико инвеститора у циљу улагања у финансијску имовину. Средствима управља и контролише стручњак за портфељ познат као менаџер Фонда у име власника удела који средства инвестирају по сопственом нахођењу у разнолика улагања попут акција, задужница, обвезница и других финансијских инструмената.
Процес узајамног улагања у фонд
Сваки инвеститор пропорционално држи акције. Акције које поседује власник удела представљају свој део фонда. Улагачи имају једнако право на добит или губитак, као што је случај са продајом хартија од вредности.
Како је узајамни фонд колективно улагање, ризик који је вероватно дат међу инвеститорима, не захтева велика улагања, али само са малим износом улагања човек може стећи корист од портфолио улагања.
Дефиниција ЕТФ-а
Берзански фонд или ЕТФ је врста индексног фонда који се котира и тргује на берзи хартија од вредности. То је инвестицијско средство које следи индекс попут Нифти или Сенсек. То је низ диверзифицираног портфеља који прати принос и приносе одговарајућег индекса. Садржи пакет средстава као што су акције, обвезнице, валуте, опције итд.
ЕТФ је колективно улагање које има корист од куповине и продаје одређеног хартија од вредности. Фонд доживљава осцилације цена јер се њима тргује током дана трговања. Фонд је високо ликвидан и пружа добар поврат инвеститорима по нижим трошковима.
Кључне разлике између узајамног фонда и ЕТФ-а
Главне разлике између узајамног фонда и ЕТФ-а наведене су у наставку:
- Узајамни фонд је дефинисан као инвестициони фонд у који велики број инвеститора обједињује свој новац како би инвестирали у разнолике хартије од вредности. Индексни фонд, који прати индекс и котира и тргује на финансијском тржишту, познат је као Екцханге Традед Фунд или ЕТФ.
- У узајамном фонду постоје удјели који се објављују квартално, док се свакодневно објављивање удјела налази у ЕТФ-у.
- Просечни однос расхода узајамног фонда већи је од ЕТФ-а.
- У заједничком фонду куповина и продаја акција потиче од куће фонда. Супротно томе, у ЕТФ-у се трговање врши између два инвеститора на секундарном тржишту.
- У узајамном фонду средства се тргују по нето вредности имовине (НАВ). За разлику од ЕТФ-а, којим се тргује по котираним ценама, а не по њиховој НАВ.
- Фондови којима се тргује на берзи сматрају се ефикаснијим од пореза узајамним фондовима јер је због честог трговања порез на капитални добитак већи.
- Како се ЕТФ тргује на берзи, за трговање акцијама потребан је рачун за трговање акцијама. За разлику од узајамних фондова, где не постоји захтев рачуна за трговање акцијама да би се купио заједнички фонд.
- Посредовање се плаћа у ЕТФ-у, али не у заједничком фонду.
- Узајамни фонд се може издати у делићу, док се ЕТФ не може продати у фракцији.
- Међусобни фондови активно управљају руководиоци фондова, тј. Имовина се континуирано купује и продаје како би надмашила тржиште. Међутим, ЕТФ фондови имају пасивно управљање јер имају тенденцију да се подударају са одређеним индексом.
Закључак
Поред горе наведених разлика, постоји неколико сличних аспеката двају инвестиционих возила попут оба портфеља, тј. Можете инвестирати у разнолике финансијске инструменте попут акција, обвезница и друге имовине кроз један фонд. Њима управљају професионални портфолио стручњаци.
